КПА
ВойтиВступить
← Все документы
Источник: ASOP No. 2436 мин чтения

Модельный регламент NAIC об иллюстрациях по страхованию жизни

Стандарты практикиСтрахование жизниТарификация

Стандарт актуарной практики КПА № 24

«Модельный регламент NAIC об иллюстрациях по страхованию жизни»

Стандарт актуарной практики КПА, основанный на Actuarial Standard of Practice No. 24 «NAIC Life Insurance Illustrations Model Regulation», Actuarial Standards Board (ASB, США).

Настоящий документ является профессиональным переводом и адаптацией указанного источника для целей Казахстанской Палаты Актуариев (КПА). При расхождениях официальным считается текст, утверждённый КПА.

Стандарт актуарной практики № 24

Модельный регламент NAIC об иллюстрациях по страхованию жизни

Пересмотренная редакция

Разработан Рабочей группой по пересмотру Стандарта актуарной практики (ASOP) № 24 Комитета по страхованию жизни Совета по актуарным стандартам (ASB)

Утверждён Советом по актуарным стандартам (ASB) Сентябрь 2024 г.

Док. № 217

ОГЛАВЛЕНИЕ

Сопроводительный меморандум — iv

СТАНДАРТ АКТУАРНОЙ ПРАКТИКИ

Раздел 1. Назначение, сфера применения, перекрёстные ссылки и дата вступления в силу — 1

  • 1.1 Назначение — 1
  • 1.2 Сфера применения — 1
  • 1.3 Перекрёстные ссылки — 1
  • 1.4 Дата вступления в силу — 2

Раздел 2. Определения — 2

  • 2.1 Фактический опыт — 2
  • 2.2 Применимое актуарное руководство (применимое АР) — 2
  • 2.3 Текущая выплачиваемая шкала — 2
  • 2.4 Дисциплинированная текущая шкала — 2
  • 2.5 Фактор опыта — 2
  • 2.6 Класс фактора опыта — 2
  • 2.7 Иллюстрируемая шкала — 2
  • 2.8 Актуарий по иллюстрациям — 2
  • 2.9 Негарантированный элемент — 2
  • 2.10 Структура негарантированных элементов — 3

Раздел 3. Анализ вопросов и рекомендуемые практики — 3

  • 3.1 Требования Модельного регламента и применимых АР — 3
  • 3.2 Факторы опыта, лежащие в основе дисциплинированной текущей шкалы — 3
    • 3.2.1 Источники фактического опыта — 3
    • 3.2.2 Инвестиционный доход — 4
    • 3.2.3 Затраты на хеджирование — 4
    • 3.2.4 Смертность, заболеваемость и поведение страхователей — 4
    • 3.2.5 Прямые расходы на продажи — 5
    • 3.2.6 Прочие расходы — 5
    • 3.2.7 Налоги — 6
    • 3.2.8 Изменения в методологии — 6
    • 3.2.9 Прочие виды деятельности — 6
    • 3.2.10 Изменения фактического опыта — 6
    • 3.2.11 Согласованность факторов опыта — 6
  • 3.3 Гипотетические счета — 7
  • 3.4 Тестирование самоокупаемости — 7
  • 3.5 Тестирование на отсутствие поддержки за счёт расторжений — 7
  • 3.6 Иллюстрации полисов, действующих один год и более — 7
  • 3.7 Действия или события, по которым опыт ещё не сформировался — 8
  • 3.8 Использование сведений других лиц в отношении данных или иной информации, прогнозов, моделей и сопроводительного анализа — 9
  • 3.9 Использование допущений или методов, выбранных другой стороной — 9
  • 3.10 Использование результатов работы другого актуария — 9
  • 3.11 Сертификация (подтверждение) — 9
    • 3.11.1 Уведомление о невозможности сертификации — 9
    • 3.11.2 Уведомление об ошибке в сертификации — 10
  • 3.12 Документирование — 10

Раздел 4. Сообщения и раскрытие информации — 10

  • 4.1 Обязательное раскрытие в сертификациях — 10
  • 4.2 Обязательное раскрытие в актуарных отчётах — 10
  • 4.3 Дополнительное раскрытие в актуарном отчёте — 11
  • 4.4 Конфиденциальная информация — 11

ПРИЛОЖЕНИЯ

  • Приложение 1 — Предпосылки и текущие практики — 12
  • Приложение 2 — Комментарии к третьему проекту для обсуждения и ответы на них — 14

Сопроводительный меморандум

Сентябрь 2024 г.

КОМУ: Членам актуарных организаций, деятельность которых регулируется стандартами практики Совета по актуарным стандартам, и иным лицам, заинтересованным в Модельном регламенте NAIC об иллюстрациях по страхованию жизни

ОТ КОГО: Совет по актуарным стандартам (ASB)

ТЕМА: Стандарт актуарной практики (ASOP) № 24

Настоящий документ содержит пересмотренную редакцию Стандарта актуарной практики № 24, ныне озаглавленного «Модельный регламент NAIC об иллюстрациях по страхованию жизни».

История стандарта

Модельный регламент об иллюстрациях по страхованию жизни (Модельный регламент, далее — Модель), разработанный Национальной ассоциацией страховых уполномоченных (NAIC), и Стандарт актуарной практики № 24 разрабатывались одновременно в начале 1990-х годов, при этом Модель делегировала Стандарту актуарной практики определённые полномочия по разработке руководящих указаний при определении дисциплинированной текущей шкалы. ASB утвердил Стандарт актуарной практики № 24 «Соблюдение Модельного регламента NAIC об иллюстрациях по страхованию жизни» в 1995 году.

С момента введения в действие первоначального стандарта инновации в продуктах страхования жизни продолжались. В 2007 году Стандарт актуарной практики № 24 был пересмотрен в целях обновления и отражения текущих надлежащих актуарных практик в отношении иллюстраций, подготавливаемых в соответствии с Моделью. В 2015 году NAIC выпустила Актуарное руководство XLIX (AG 49) для разъяснения отдельных требований Модели, относящихся к полисам с начислением процентов на основе индекса, а в сентябре 2016 года внесла в AG 49 дополнительные изменения. В декабре 2016 года Стандарт актуарной практики № 24 был пересмотрен в целях отражения изменений, внесённых посредством AG 49, и разъяснения отдельных руководящих указаний.

В 2020 году NAIC выпустила Актуарное руководство XLIX-A (AG 49-A) для иллюстраций полисов с начислениями на основе индекса, привязанными к одному или нескольким индексам, проданных 14 декабря 2020 года или после этой даты. NAIC также внесла изменения в AG 49, прекратив его применение к иллюстрациям полисов, проданных в указанную дату или позднее, и разрешив страховщикам по своему выбору применять AG 49-A к новым иллюстрациям полисов, проданных до этой даты, которые в противном случае подпадали бы под действие AG 49. Впоследствии, в 2023 году, в AG 49-A были внесены изменения.

В 2021 году ASB принял решение пересмотреть настоящий Стандарт актуарной практики в целях отражения изменений, внесённых посредством AG 49-A. Стандарт также был приведён в соответствие с действующими стилем и форматом стандартов актуарной практики.

Первый проект для обсуждения

Первый проект для обсуждения был опубликован в июле 2021 года со сроком представления комментариев до 30 сентября 2021 года. Были получены и рассмотрены два письма с комментариями при внесении изменений, отражённых во втором проекте для обсуждения.

Второй проект для обсуждения

Второй проект для обсуждения был опубликован в июле 2023 года со сроком представления комментариев до 15 сентября 2023 года. Были получены и рассмотрены шесть писем с комментариями при внесении изменений, отражённых в третьем проекте для обсуждения.

Третий проект для обсуждения

Третий проект для обсуждения был опубликован в апреле 2024 года со сроком представления комментариев до 1 июля 2024 года. Были получены и рассмотрены два письма с комментариями. Сводку вопросов, содержащихся в этих письмах с комментариями, см. в приложении 2.

Заметные изменения по сравнению с третьим проектом для обсуждения

По сравнению с третьим проектом для обсуждения заметных изменений внесено не было.

Заметные изменения по сравнению с действующим Стандартом актуарной практики

Заметные изменения, внесённые в действующий Стандарт актуарной практики, кратко изложены ниже. К заметным изменениям не относятся изменения, внесённые в целях улучшения удобочитаемости, ясности или согласованности. Номера разделов соответствуют настоящему документу.

  1. В пункте 2.2 введён новый термин «применимое актуарное руководство (применимое АР)».

  2. Пункт 3.1 был обновлён с включением применимого АР.

  3. Разделы о назначении в качестве актуария по иллюстрациям и о требованиях к иллюстрируемой шкале были исключены.

  4. Пункт 3.2.1 был пересмотрен, чтобы прямо признать, что факторы опыта могут разрабатываться на основе сочетания типов источников, указанных в настоящем Стандарте актуарной практики.

  5. Пункт 3.2.2 был пересмотрен и обновлён с включением ссылки на сферу применения и любые ограничения, налагаемые применимым АР.

  6. В пункт 3.2.3 добавлены руководящие указания по затратам на хеджирование.

  7. Пункт 3.2.4 теперь содержит ссылки на заболеваемость и поведение страхователей.

  8. В пункте 3.2.6 был пересмотрен текст о прочих расходах.

  9. В пункт 3.2.11 добавлены руководящие указания по согласованности факторов опыта.

  10. В пункт 3.3 добавлены руководящие указания по гипотетическим счетам.

  11. В пункте 3.4 сводка требований Модели к тесту самоокупаемости была заменена ссылкой на Модель. Ссылки на AG 49 были заменены ссылкой на применимое АР.

  12. В пункте 3.8 руководящие указания были расширены, чтобы охватить прогнозы, модели и сопроводительный анализ, и чтобы обязать актуария обращаться к Стандартам актуарной практики № 41 «Актуарные сообщения» и № 56 «Моделирование».

  13. Руководящие указания об использовании сведений других лиц добавлены в пунктах 3.9 и 3.10.

  14. Руководящие указания о раскрытии информации в сертификации были заменены ссылкой на раскрытие, требуемое применимым правом на основе Модели, в новом пункте 4.1.

  15. В Раздел 4 добавлено раскрытие информации, связанное с руководящими указаниями Раздела 3.

ASB выражает благодарность всем, кто уделил время для представления комментариев и предложений по проектам для обсуждения. ASB также хотел бы поблагодарить Алисию Картер (Alicia Carter) за её вклад в более ранние проекты настоящего Стандарта актуарной практики.

В сентябре 2024 года ASB проголосовал за утверждение настоящего стандарта.

Рабочая группа по пересмотру Стандарта актуарной практики № 24

Brian R. Lessing, председатель Delmer F. Borah — Donna C. Megregian Jacqueline Fallon — Linda D. Rodway

Комитет по страхованию жизни ASB

Matt A. Monson, председатель Lisa S. Kuklinski — Jeremy Starr Donna C. Megregian — Su Su

Совет по актуарным стандартам

Kevin M. Dyke, председатель Laura A. Hanson — Gabriel R. Schiminovich Richard A. Lassow — Judy K. Stromback David E. Neve — Alisa L. Swann Christopher F. Noble — Patrick B. Woods

Совет по актуарным стандартам (ASB) устанавливает стандарты надлежащей актуарной практики в Соединённых Штатах посредством разработки и введения в действие стандартов актуарной практики (ASOP). Эти стандарты актуарной практики описывают процедуры, которым актуарию следует следовать при оказании актуарных услуг, и определяют, что актуарию следует раскрывать при передаче результатов таких услуг.

СТАНДАРТ АКТУАРНОЙ ПРАКТИКИ № 24

МОДЕЛЬНЫЙ РЕГЛАМЕНТ NAIC ОБ ИЛЛЮСТРАЦИЯХ ПО СТРАХОВАНИЮ ЖИЗНИ

СТАНДАРТ АКТУАРНОЙ ПРАКТИКИ

Раздел 1. Назначение, сфера применения, перекрёстные ссылки и дата вступления в силу

1.1 Назначение — Настоящий стандарт актуарной практики (ASOP или стандарт) содержит руководящие указания для актуариев при оказании актуарных услуг в поддержку сертификации или представления о том, что иллюстрируемые шкалы по страхованию жизни соответствуют Модельному регламенту об иллюстрациях по страхованию жизни Национальной ассоциации страховых уполномоченных (NAIC) (Модель) или применимым актуарным руководствам (применимым АР).

1.2 Сфера применения — Настоящий стандарт применяется к актуариям при оказании актуарных услуг в поддержку сертификации или представления о том, что иллюстрируемые шкалы по страхованию жизни соответствуют Модели или применимым АР. Такая сертификация или представление может быть произведена в составе сертификации актуария по иллюстрациям в соответствии с применимым правом (законы, подзаконные акты и иные юридически обязательные акты), основанным на Модели, либо может быть произведена при отсутствии применимого права, основанного на Модели.

Настоящий стандарт не применяется к актуариям при оказании актуарных услуг в отношении определения текущей выплачиваемой шкалы. При определении текущей выплачиваемой шкалы или при определении шкал для иллюстраций, не входящих в сферу применения настоящего Стандарта актуарной практики, актуарию следует обращаться к Стандарту актуарной практики № 2 «Негарантированные элементы для продуктов страхования жизни и аннуитетов» или Стандарту актуарной практики № 15 «Дивиденды для индивидуального участвующего страхования жизни, аннуитетов и страхования на случай утраты трудоспособности».

Если актуарий определяет, что руководящие указания настоящего стандарта вступают в противоречие с любым другим Стандартом актуарной практики, преимущественную силу имеет настоящий стандарт.

При наличии противоречия между настоящим стандартом и применимым правом актуарию следует соблюдать применимое право. Если актуарий отступает от руководящих указаний, изложенных в настоящем стандарте, в целях соблюдения применимого права или по любой иной причине, которую актуарий считает уместной, актуарию следует обратиться к Разделу 4.

1.3 Перекрёстные ссылки — Когда настоящий стандарт ссылается на положения иных документов, такая ссылка включает указанные документы с учётом изменений или изложения в новой редакции, которые могут быть внесены в будущем, а также любые акты, заменяющие их, под каким бы наименованием они ни выступали. Если какой-либо изменённый или изложенный в новой редакции документ существенно отличается от первоначально указанного документа, актуарию следует руководствоваться указаниями настоящего стандарта в той мере, в какой они применимы и уместны.

1.4 Дата вступления в силу — Настоящий стандарт вступает в силу в отношении актуарных услуг, оказываемых 1 декабря 2024 года или после этой даты.

Раздел 2. Определения

Приведённые ниже термины определены для использования в настоящем стандарте и выделены полужирным шрифтом по всему тексту Стандарта актуарной практики. Определения в пунктах 2.3, 2.4, 2.7, 2.8 и 2.9 призваны соответствовать определениям в Модели. Актуарию также следует обращаться к Стандарту актуарной практики № 1 «Вводный стандарт актуарной практики» для ознакомления с определениями и обсуждением общих терминов, которые не выделены полужирным шрифтом в настоящем стандарте.

2.1 Фактический опыт — Исторические результаты и тенденции в этих результатах.

2.2 Применимое актуарное руководство (применимое АР) — Актуарное руководство NAIC, содержащее руководящие указания по применению Модели. К таким актуарным руководствам могут относиться Актуарное руководство NAIC XLIX (AG 49) и Актуарное руководство XLIX-A (AG 49-A).

2.3 Текущая выплачиваемая шкала — Шкала негарантированных элементов, действующая в отношении формы полиса по состоянию на дату подготовки иллюстрации либо объявленная к вступлению в силу в течение последующих 95 дней.

2.4 Дисциплинированная текущая шкала — Шкала негарантированных элементов для формы полиса, ежегодно сертифицируемая актуарием по иллюстрациям, представляющая собой предельное ограничение для иллюстраций, в настоящее время используемых страховщиком, которая разумно (обоснованно) основана на недавнем фактическом опыте и удовлетворяет требованиям, изложенным в Модели.

2.5 Фактор опыта — Числовое значение или набор числовых значений, которые разумно (обоснованно) представляют недавний фактический опыт для формы полиса. Примеры факторов опыта включают коэффициенты смертности, расходов, инвестиционного дохода, устойчивости (persistency) и налогов.

2.6 Класс фактора опыта — Группа полисов, для которых негарантированные элементы определяются с использованием общих значений конкретного фактора опыта.

2.7 Иллюстрируемая шкала — Шкала негарантированных элементов, в настоящее время используемая в иллюстрациях, которая не является более благоприятной для страхователя, чем меньшая из дисциплинированной текущей шкалы или текущей выплачиваемой шкалы.

2.8 Актуарий по иллюстрациям — Актуарий, назначенный в соответствии с требованиями, изложенными в Модели.

2.9 Негарантированный элемент — Любой элемент в составе страхового полиса, влияющий на расходы или стоимостные значения полиса, который не гарантирован или не определён на момент заключения договора. Негарантированный элемент может предоставлять страхователю более благоприятное значение, чем гарантированное на момент заключения договора полиса. Примеры негарантированных элементов включают полисные дивиденды, начисления избыточных процентов, отчисления на смертность, отчисления на расходы, неопределённые премии, а также параметры индекса, такие как ставки потолка (cap rates) и ставки участия (participation rates).

2.10 Структура негарантированных элементов — Структура, посредством которой страховщик определяет негарантированные элементы. Она включает отнесение полисов к классам факторов опыта, метод распределения дохода и расходов, а также структуру формул или иных методов использования факторов опыта. Для участвующих полисов сюда входит структура дивидендов, определённая в Стандарте актуарной практики № 15. Для полисов страхования жизни, входящих в сферу применения Стандарта актуарной практики № 2, структура негарантированных элементов включает понятия класса полисов, определяющего полиса (determination policy) и ожидаемых факторов опыта.

Раздел 3. Анализ вопросов и рекомендуемые практики

3.1 Требования Модели и применимых АР — Модель содержит подробные инструкции, технические требования и запреты в отношении многих аспектов иллюстраций по страхованию жизни. Актуарию следует быть осведомлённым о Модели, любом применимом праве штата, основанном на Модели (включая региональные особенности), и любом применимом АР.

Когда иллюстрация подпадает под сферу применения применимого АР, актуарию следует принимать во внимание применимое АР при определении того, соответствует ли иллюстрируемая шкала Модели.

3.2 Факторы опыта, лежащие в основе дисциплинированной текущей шкалы — При установлении факторов опыта, лежащих в основе дисциплинированной текущей шкалы, актуарию следует использовать недавний фактический опыт, который репрезентативен для формы полиса и отражает структуру негарантированных элементов страховщика.

Как того требует Модель, актуарию следует использовать факторы опыта, которые не включают каких-либо прогнозируемых тенденций улучшения опыта или каких-либо предполагаемых улучшений опыта после даты вступления в силу иллюстрируемой шкалы.

Кроме того, при установлении факторов опыта актуарию следует принимать во внимание нижеследующее.

3.2.1 Источники фактического опыта — При установлении факторов опыта, лежащих в основе дисциплинированной текущей шкалы, актуарию следует использовать один или несколько из следующих источников фактического опыта (перечисленных в порядке предпочтения):

a. опыт компании по классу фактора опыта;

b. опыт компании по аналогичным классам факторов опыта;

c. опыт других компаний, включая отраслевой опыт; и

d. иные значимые источники.

В той мере, в какой недавний фактический опыт не обладает доверительностью, не репрезентативен для формы полиса или не отражает недавних изменений продукта или негарантированных элементов, актуарию следует рассмотреть возможность внесения корректировок в фактический опыт. При определении той степени, в которой опыт обладает доверительностью, актуарию следует обращаться к Стандарту актуарной практики № 25 «Процедуры доверительности».

Если актуарий использует Общепризнанную таблицу расходов (Generally Recognized Expense Table, GRET) для установления отдельных факторов опыта по расходам, как описано в пункте 3.2.6, руководящие указания пункта 3.2.1 не применяются к таким факторам опыта по расходам.

3.2.2 Инвестиционный доход — При установлении факторов опыта по инвестиционному доходу актуарию следует:

a. использовать разумный (обоснованный) метод распределения инвестиционного дохода по полисам, такой как портфельный метод, метод сегментации или метод поколений инвестиций (investment generation method);

b. отражать недавний фактический опыт по активам, обеспечивающим полисы, за вычетом затрат на дефолты; и

c. отражать фактическую практику страховщика в отношении негарантированных элементов применительно к реализованным и нереализованным капитальным прибылям и убыткам, инвестиционным хеджам, ссудам под полис и иным инвестиционным статьям.

Актуарий может разрабатывать факторы опыта по инвестиционному доходу за вычетом инвестиционных расходов либо, в качестве альтернативы, может включать инвестиционные расходы в факторы опыта по расходам.

При установлении факторов опыта по инвестиционному доходу, которые зависят от доходности индекса, актуарию также следует принимать во внимание характеристики базового индекса или индексов и использовать временной горизонт, отражающий деловые и экономические циклы.

При установлении факторов опыта по инвестиционному доходу для полисов, входящих в сферу применения применимого АР, актуарию также следует соблюдать любые ограничения, налагаемые применимым АР на предполагаемую ставку заработанного процента, лежащую в основе дисциплинированной текущей шкалы.

3.2.3 Затраты на хеджирование — При установлении факторов опыта для затрат на хеджирование особенностей полиса, которые зависят от доходности индекса, актуарию следует принимать во внимание характеристики базового индекса или индексов и временной горизонт, используемый для определения параметров индекса в рамках структуры негарантированных элементов страховщика.

3.2.4 Смертность, заболеваемость и поведение страхователей — При установлении факторов опыта по смертности, заболеваемости и поведению страхователей актуарию следует скорректировать недавний фактический опыт при необходимости, чтобы он был репрезентативен для формы полиса. При этом актуарию следует принимать во внимание практику андеррайтинга страховщика, классы факторов опыта, структуру негарантированных элементов, а также такие различия, как возраст, пол, срок действия, метод сбыта, план, размер полиса, положения полиса и класс риска.

3.2.5 Прямые расходы на продажи — При установлении факторов опыта по прямым расходам на продажи актуарию следует принимать во внимание агентские комиссионные, надбавки (overrides) и иное прямое вознаграждение, определяемое по формуле либо понесённое как следствие продаж, способом, согласующимся с деятельностью по новому бизнесу, порождающей данные затраты.

3.2.6 Прочие расходы — При установлении факторов опыта для расходов, отличных от прямых расходов на продажи, актуарию следует использовать один из следующих методов:

a. Полное распределение — Удельные расходы, отражающие недавние фактические совокупные расходы, понесённые страховщиком как по действующим, так и по вновь заключённым полисам.

b. Маржинальное распределение — Удельные расходы, отражающие недавние фактические прямые расходы (расходы, которые могут быть конкретно отнесены к определённой форме полиса), понесённые страховщиком, но не отражающие косвенные расходы (такие как корпоративные накладные расходы и общая реклама).

c. GRET — Удельные расходы, утверждённые для использования NAIC или уполномоченным (commissioner) и полученные из отраслевого исследования расходов, основанного на полностью распределённых расходах.

Если ни одна GRET не утверждена и не доступна, актуарию следует использовать полностью распределённые расходы. Если GRET утверждена и доступна, актуарий может использовать GRET, полностью распределённые расходы или маржинально распределённые расходы. Однако актуарий может использовать маржинально распределённые расходы только в том случае, если они порождают совокупные расходы, превышающие расходы, порождаемые при использовании GRET.

Актуарию следует использовать единый метод фактора опыта по расходам для всех тестируемых форм полисов. Например, актуарию не следует использовать маржинальные расходы для одной формы полиса и полностью распределённые расходы для другой формы полиса.

После того как метод фактора опыта по расходам выбран, актуарию следует использовать тот же метод в течение всего сертификационного года.

При расчёте удельных расходов актуарию следует использовать допущения о среднем размере полиса и объёме продаж, которые уместны для формы полиса. При распределении прямых расходов актуарию следует относить эти расходы к группам полисов, порождающим соответствующие затраты. При распределении косвенных расходов актуарию следует отражать метод распределения расходов страховщика, используемый в его структуре негарантированных элементов. Кроме того, актуарий может распределять единовременные (неповторяющиеся) затраты на разумное число лет (например, затраты на разработку систем — на срок службы системы).

3.2.7 Налоги — При установлении факторов опыта по налогам актуарию следует отражать все денежные потоки, возникающие в связи с применимыми налогами. Актуарию следует принимать во внимание влияние налогов на доход по сроку действия (по дюрации). Актуарий может рассматривать неподоходные налоги, классифицируемые как инвестиционные налоги, в качестве вычета из инвестиционного дохода либо может отражать их отдельно. Актуарий может включать иные категории налогов, такие как налоги на премии или налоги, связанные с трудоустройством (employment taxes), отдельно либо включать их в категорию прочих расходов, как изложено в пункте 3.2.6 выше.

Актуарию следует отражать метод распределения налогов страховщика, используемый в его структуре негарантированных элементов.

3.2.8 Изменения в методологии — Когда страховщик изменяет свою методологию определения негарантированных элементов (например, переходит от методологии портфельной ставки к методологии ставки новых средств (new money rate) для определения начислений процентов, принимает новую методологию исследования опыта, вводит новые методы группировки полисов в классы или применяет новые методы распределения расходов), актуарию следует надлежащим образом изменить факторы опыта, лежащие в основе дисциплинированной текущей шкалы, чтобы отразить новую методологию.

3.2.9 Прочие виды деятельности — Если прочие виды деятельности рассматриваются как инвестиции иллюстрируемого блока бизнеса, актуарию следует определить, должны ли денежные потоки, возникающие в таких видах деятельности, отражаться в дисциплинированной текущей шкале. При определении того, следует ли и каким образом отражать эти денежные потоки, актуарию следует принимать во внимание временной горизонт отношений «инвестиция/инвестор» и фактическую практику страховщика по отражению этих денежных потоков при определении негарантированных элементов.

3.2.10 Изменения фактического опыта — Когда актуарий определяет, что изменения в недавнем фактическом опыте являются значимыми и продолжающимися, актуарию следует обновить факторы опыта, лежащие в основе дисциплинированной текущей шкалы.

Если актуарий определяет, что произошло значимое ухудшение фактора опыта, которое, вероятно, продолжалось в период между датой исследования опыта и датой вступления в силу иллюстрируемой шкалы, актуарию следует отразить такое ухудшение в факторах опыта.

Когда страховщик вводит изменение в практику андеррайтинга (например, добавляет новую классификацию андеррайтинга), которое, как ожидается, не изменит застрахованную совокупность, актуарию следует установить факторы опыта таким образом, чтобы фактический опыт воспроизводился в совокупности.

3.2.11 Согласованность факторов опыта — Там, где это уместно, актуарию следует использовать факторы опыта, которые разумно (обоснованно) согласуются друг с другом и отражают любые взаимозависимости. Например, актуарию следует принимать во внимание взаимосвязь между затратами на хеджирование и рыночными процентными ставками, а также взаимосвязь между поведением страхователей и негарантированными элементами.

3.3 Гипотетические счета — При определении гипотетического обеспеченного (supportable) текущего годового потолка (cap) для гипотетического обеспеченного индексного счёта, как описано в применимом АР, актуарию следует подтвердить, что такой потолок будет обеспеченным в текущих экономических условиях. При этом актуарию следует использовать временной горизонт для оценки затрат на хеджирование, согласующийся с временным горизонтом, используемым для определения фактических параметров индекса в рамках структуры негарантированных элементов страховщика.

3.4 Тестирование самоокупаемости — Актуарию следует проводить тестирование самоокупаемости, чтобы продемонстрировать, что иллюстрации являются самоокупающимися (self-supporting), как это определено в Модели. При этом актуарию следует использовать факторы опыта, лежащие в основе дисциплинированной текущей шкалы.

При проведении теста самоокупаемости для формы полиса актуарий может тестировать классификации андеррайтинга (такие как возраст, пол и класс риска) и выборы страхователя (такие как размер полиса, схема уплаты премий, опция дивидендов, дополнительные покрытия (райдеры), распределения по счетам и ссуды под полис) в совокупности, если, по профессиональному суждению актуария, такие сочетания являются уместными. Если тестирование проводится в совокупности, актуарию следует выбрать факторы опыта для распределения между классификациями андеррайтинга и распределения между выборами страхователя, основанные на недавнем фактическом опыте, если он доступен, с учётом возможных сдвигов в распределении в сторону любых частей бизнеса, которые не проходят тест самоокупаемости на самостоятельной (stand-alone) основе.

Когда иллюстрация подпадает под сферу применения применимого АР, актуарию следует принимать во внимание любые ограничения на агрегирование индексных счетов, налагаемые применимым АР.

3.5 Тестирование на отсутствие поддержки за счёт расторжений — Для иллюстраций полисов, которые могут формировать выкупные (нефорфейтные) значения (nonforfeiture values), актуарию следует проводить тестирование на отсутствие поддержки за счёт расторжений (lapse-support testing), чтобы продемонстрировать, что иллюстрации не поддерживаются за счёт расторжений (not lapse-supported), как это определено в Модели. При этом актуарию следует использовать те же факторы опыта и тот же уровень агрегирования, что описаны в пункте 3.4, изменив только фактор опыта по коэффициенту устойчивости (persistency rate) на 100% после первых пяти полисных лет.

При проведении теста на отсутствие поддержки за счёт расторжений для формы полиса актуарию следует исходить из того, что страховые выплаты, обусловленные исключительно продолжением действия полиса, будут предоставлены всем полисам, действующим на конец пятого года и сохранившимся до даты таких выплат. Для полисов, предусматривающих страховые выплаты, обусловленные определёнными схемами уплаты премий, актуарию следует оценить, будут ли все полисы, действующие на конец пятого года, отвечать условиям для таких выплат, и надлежащим образом отразить эту оценку в тесте на отсутствие поддержки за счёт расторжений.

Хотя иллюстрации форм полисов, которые никогда не могут формировать выкупные значения, освобождены от требования о тестировании на отсутствие поддержки за счёт расторжений, актуарию следует подтвердить, что иллюстрации таких форм полисов являются самоокупающимися.

3.6 Иллюстрации полисов, действующих один год и более — Для иллюстраций полисов, действующих один год и более, актуарию следует определить, продолжает ли дисциплинированная текущая шкала соответствовать Модели, путём (1) тестирования в соответствии с пунктами 3.4 и 3.5, в применимых случаях, либо (2) установления того, что выполнено любое из следующих условий:

a. текущая выплачиваемая шкала не изменялась с момента последней сертификации, и актуарий по иллюстрациям определяет, что опыт с момента последней сертификации не требует таких изменений дисциплинированной текущей шкалы, которые сделали бы её значимо менее благоприятной для страхователя;

b. текущая выплачиваемая шкала была изменена с момента разработки последней сертифицированной дисциплинированной текущей шкалы лишь в той мере, в какой изменения разумно (обоснованно) согласуются с изменениями опыта, лежащего в основе дисциплинированной текущей шкалы; либо

c. текущая выплачиваемая шкала была сделана менее благоприятной для страхователя с момента последней сертификации, и это изменение превышает то, которое диктовалось бы изменением опыта.

Если актуарий определяет, что дисциплинированная текущая шкала не соответствует Модели, актуарию следует (1) пересмотреть факторы опыта, лежащие в основе дисциплинированной текущей шкалы, и пересмотреть их при необходимости, и (2) определить новую дисциплинированную текущую шкалу.

Для полисов, действующих один год и более, по которым осуществляются распределения накопленного избытка (surplus) или прошлых прибылей (включая возникающие в результате формирования закрытого блока), актуарий может включать такие распределения в дисциплинированную текущую шкалу, но лишь в той мере, в какой (1) такие распределения в настоящее время выплачиваются страхователям страховщиком и (2) страховщик заявил о своём намерении и способности продолжать делать это в обозримом будущем. Актуарий может использовать такой накопленный избыток или прошлые прибыли при проведении тестов самоокупаемости и на отсутствие поддержки за счёт расторжений.

3.7 Действия или события, по которым опыт ещё не сформировался — Когда страховщик предпринял действие либо произошло событие, которое может оказать значимое положительное или отрицательное влияние на будущий опыт, но прошло недостаточно времени для того, чтобы влияние такого действия или события отразилось в фактическом опыте страховщика, актуарию следует рассмотреть возможность отражения влияния этого действия или события в факторах опыта, лежащих в основе дисциплинированной текущей шкалы. Примеры таких действий или событий включают следующее:

a. изменение стандартов андеррайтинга, такое как введение или отмена классификаций риска, программ гарантированного выпуска (guaranteed issue), упрощённого андеррайтинга или ускоренного андеррайтинга;

b. изменение уровней комиссионных;

c. изменение инвестиционной политики, такое как изменения в деятельности по хеджированию и изменения в распределении по классам активов;

d. добавление, исключение или модификация особенностей полиса, таких как дополнительные райдеры страховых выплат или индексные счета;

e. пересмотр негарантированных элементов, таких как отчисления на стоимость страхования (cost of insurance) или параметры индекса;

f. новые или пересмотренные договоры перестрахования;

g. сокращение штата; и

h. внешний шок, такой как пандемия.

Актуарию следует отражать только те действия, которые уже предприняты, или те события, которые уже произошли.

3.8 Использование сведений других лиц в отношении данных или иной информации, прогнозов, моделей и сопроводительного анализа — Актуарий может использовать данные или иную информацию, прогнозы, модели и сопроводительный анализ, предоставленные другими лицами. Когда это практически осуществимо, актуарию следует проверять данные или иную информацию, прогнозы, модели и сопроводительный анализ на предмет разумности (обоснованности) и согласованности. Для получения дополнительных руководящих указаний актуарию следует обращаться к Стандарту актуарной практики № 23 «Качество данных», Стандарту актуарной практики № 41 «Актуарные сообщения» и Стандарту актуарной практики № 56 «Моделирование».

3.9 Использование допущений или методов, выбранных другой стороной — При использовании (опоре на) факторов опыта, допущений или методов, выбранных другой стороной, актуарию следует проверять факторы опыта, допущения или методы на предмет разумности (обоснованности) и согласованности. Актуарию следует обращаться к Стандарту актуарной практики № 41 для получения руководящих указаний.

3.10 Использование результатов работы другого актуария — Актуарий может полагаться на другого актуария, оказавшего актуарные услуги. Однако полагающемуся актуарию следует быть в разумной (обоснованной) степени уверенным в том, что другой актуарий обладает квалификацией для оказания соответствующей актуарной услуги и что актуарная услуга была оказана в соответствии с применимыми стандартами актуарной практики.

3.11 Сертификация (подтверждение) — Модель требует, чтобы актуарий по иллюстрациям сертифицировал — как для иллюстраций нового бизнеса, так и для иллюстраций действующих полисов — что (1) дисциплинированная текущая шкала, используемая в иллюстрациях, соответствует настоящему стандарту и (2) иллюстрируемые шкалы, используемые в иллюстрациях, санкционированных страховщиком, отвечают требованиям Модели.

Как того требует Модель, актуарий по иллюстрациям обязан предоставить сертификацию для новой формы полиса до того, как она будет проиллюстрирована, и обязан предоставлять ежегодную сертификацию для всех форм полисов, по которым используются иллюстрации. Кроме того, актуарий по иллюстрациям обязан подавать сертификации в совет директоров страховщика и уполномоченному (commissioner).

3.11.1 Уведомление о невозможности сертификации — Если актуарий по иллюстрациям не в состоянии сертифицировать иллюстрируемую шкалу для какой-либо формы полиса, которую страховщик намеревается использовать, актуарий обязан незамедлительно уведомить совет директоров страховщика и уполномоченного о своей неспособности произвести сертификацию, как того требует Модель.

3.11.2 Уведомление об ошибке в сертификации — Если обнаруживается ошибка в предыдущей сертификации, актуарий по иллюстрациям (или актуарий по иллюстрациям, являющийся правопреемником) обязан незамедлительно уведомить совет директоров страховщика и уполномоченного, как того требует Модель.

Актуарию по иллюстрациям следует считать сертификацию ошибочной, если сертификация не была бы выдана либо была бы существенно изменена, если бы ошибка не была допущена. Актуарию по иллюстрациям не следует считать сертификацию ошибочной исключительно по причине данных, ставших доступными после даты сертификации, либо исключительно по причине информации о событиях, произошедших после даты сертификации.

3.12 Документирование — Актуарию следует подготовить и сохранить документацию в поддержку соблюдения требований Раздела 3 и требований к раскрытию информации Раздела 4. Актуарию следует подготовить такую документацию в форме, позволяющей другому актуарию, обладающему квалификацией в той же области практики, оценить разумность (обоснованность) работы актуария. Объём, форма и степень детализации такой документации должны основываться на профессиональном суждении актуария и могут варьироваться в зависимости от сложности и цели актуарных услуг. Кроме того, актуарию следует обращаться к Стандарту актуарной практики № 41 для получения руководящих указаний, связанных с хранением материалов дела, отличных от тех, которые подлежат раскрытию согласно Разделу 4.

При подготовке документации, связанной с сертификацией, описанной в пункте 3.11, актуарию следует включить следующее:

a. описание и обоснование факторов опыта, лежащих в основе дисциплинированной текущей шкалы;

b. описание и обоснование любых иных методов, моделей и допущений, использованных для проведения тестов и демонстраций, требуемых Моделью; и

c. демонстрацию того, что тесты самоокупаемости и на отсутствие поддержки за счёт расторжений были выполнены.

Раздел 4. Сообщения и раскрытие информации

4.1 Обязательное раскрытие в сертификациях — При выдаче сертификации актуарий по иллюстрациям обязан включить раскрытие информации, требуемое применимым правом на основе Модели (см. пункт 3.11).

4.2 Обязательное раскрытие в актуарных отчётах — При выпуске актуарного отчёта актуарию следует обращаться к Стандартам актуарной практики № 23, 25, 41 и 56. Кроме того, актуарию следует раскрывать в таких актуарных отчётах следующее:

a. соответствует ли дисциплинированная текущая шкала настоящему стандарту и отвечают ли иллюстрируемые шкалы требованиям Модели (см. пункты 3.4, 3.5, 3.6 и 3.11);

b. любые допущения или факторы опыта, использованные в анализе, в сводной форме, и описание методов, использованных для их установления (см. пункты 3.2 и 3.3);

c. методы и модели, использованные для проведения тестов, требуемых Моделью, в сводной форме, либо описание того, какие условия пункта 3.6 были выполнены (см. пункты 3.4, 3.5 и 3.6);

d. любые существенные изменения в методах или моделях по сравнению с теми, которые использовались в поддержку предыдущей сертификации или представления (см. пункты 3.2, 3.3, 3.4, 3.5 и 3.6);

e. любые действия или события, отражённые в факторах опыта, по которым опыт ещё не сформировался (см. пункт 3.7);

f. любое использование сведений других лиц в отношении данных или иной информации, прогнозов, моделей и сопроводительного анализа (см. пункт 3.8);

g. любое использование (опору на) факторов опыта, допущений или методов, выбранных другой стороной (см. пункт 3.9); и

h. любое использование результатов работы другого актуария (см. пункт 3.10).

4.3 Дополнительное раскрытие в актуарном отчёте — Актуарию также следует включать раскрытие информации в актуарный отчёт в соответствии со Стандартом актуарной практики № 41 при любом из следующих обстоятельств:

a. если какое-либо существенное допущение или метод были предписаны применимым правом;

b. если актуарий заявляет об использовании сведений из иных источников и тем самым снимает с себя ответственность за любое существенное допущение или метод, выбранные стороной, отличной от актуария; либо

c. если, по профессиональному суждению актуария, актуарий существенно отступил от руководящих указаний настоящего стандарта.

4.4 Конфиденциальная информация — Ничто в настоящем стандарте не имеет целью обязать актуария раскрывать конфиденциальную информацию.

Приложение 1

Предпосылки и текущие практики

Примечание: Настоящее приложение приводится в информационных целях и не является частью стандарта актуарной практики.

Предпосылки

Иллюстрации к продажам вызывали обеспокоенность регуляторов на протяжении более чем столетия, начиная по меньшей мере с Комиссии Армстронга (Armstrong Commission, 1905–1906 гг.). Происходившие до 1995 года события, связанные со страховыми продуктами, технологией иллюстраций и волатильностью финансовых рынков, привели к усилению обеспокоенности и к принятию Модельного регламента NAIC об иллюстрациях по страхованию жизни (Модель) и настоящего Стандарта актуарной практики.

Актуарии на протяжении десятилетий участвовали в процессе установления шкал дивидендов и иных негарантированных элементов, иллюстрируемых страховыми компаниями. Вплоть до 1980-х годов негарантированные элементы по существу были синонимом дивидендов по участвующим полисам, а источниками шкал иллюстрируемых дивидендов служили таблицы, подготовленные соответствующими страховыми компаниями. С того времени произошло распространение полисов с негарантированными элементами, отличными от дивидендов. Совершенствование технологий также сделало возможным разработку программного обеспечения, позволяющего страховым агентам составлять иллюстрации к продажам на основе различных допущений, потенциально с малым прямым участием страховщика или вовсе без такового. Модель возлагает основные обязанности на актуария, назначаемого страховщиком.

Иллюстрации призваны иметь два основных применения:

  1. показать покупателю механику полиса, то есть как работает конкретная финансовая конструкция или концепция и как стоимостные значения полиса или платежи по премиям могут меняться с течением времени; и

  2. показать, как полис может вписаться в финансовый план страхователя.

Другое распространённое применение иллюстраций — сравнение стоимости или результативности различных полисов на основе ошибочного восприятия, будто иллюстрация к продаже отражает вероятную или наилучшую оценку будущей результативности. Иллюстрация к продаже попросту показывает результативность одной конкретной шкалы негарантированных элементов в будущем. Фактические негарантированные элементы почти наверняка будут отличаться от иллюстрированных. Разные полисы будут испытывать различные отклонения от иллюстрированных значений.

Текущие практики

С момента введения в действие первоначального стандарта в 1995 году инновации в продуктах продолжались по мере того, как ценовые структуры совершенствовались, вторичные гарантии расширялись, добавлялись дополнительные классификации андеррайтинга и разрабатывалось всё большее разнообразие полисов с начислением процентов на основе индекса. Актуарии по иллюстрациям использовали собственное суждение для толкования Модели применительно к индексным полисам в рамках ограничений Стандарта актуарной практики № 24.

По мере того как индексные полисы становились более распространёнными, регуляторы стали обеспокоены тем, что иллюстрируемая величина начисления процентов на основе индекса нереалистична и что между иллюстрациями разных компаний наблюдается больше различий, чем указывали бы одни лишь особенности полисов, что могло привести к путанице среди потребителей. В 2015 году отсутствие единообразной практики во внедрении Модели побудило регуляторов ввести Актуарное руководство XLIX (AG 49) для предоставления руководящих указаний по толкованию Модели применительно к индексным полисам страхования жизни. AG 49 не в полной мере охватило последствия для иллюстраций тех инноваций в дизайне продуктов, которые возникли после его введения. Защитники прав потребителей утверждали, что более новые конструкции продуктов обходят ограничения AG 49 и что иллюстрации вновь показывают нереалистичную доходность. В декабре 2020 года было введено Актуарное руководство XLIX-A (AG 49-A) для урегулирования вопросов, связанных с более новыми конструкциями продуктов, и усиления руководящих указаний для индексных полисов. Настоящий стандарт был пересмотрен соответствующим образом. ASB отмечает, что в период пересмотра стандарта NAIC обсуждала возможные дополнительные руководящие указания для иллюстраций индексных полисов.

Некоторые иллюстрации не подпадают под действие применимого права, основанного на Модели, либо под действие AG 49 или AG 49-A. Примеры включают иллюстрации для полисов в юрисдикциях, которые не приняли такое право, и иллюстрации для полисов, не входящих в сферу применения Модели или АР, такие как полисы переменного страхования жизни (variable life insurance), предлагающие индексные счета. Некоторые актуарии сертифицируют или представляют советам директоров, клиентам, агентам или регуляторам, что такие иллюстрации соответствуют Модели или что они соответствуют одному или нескольким АР.

Приложение 2

Комментарии к третьему проекту для обсуждения и ответы на них

Третий проект для обсуждения предлагаемой пересмотренной редакции Стандарта актуарной практики № 24 «Соблюдение Модельного регламента NAIC об иллюстрациях по страхованию жизни» был опубликован в апреле 2024 года со сроком представления комментариев до 1 июля 2024 года. Были получены два письма с комментариями, одно из которых было представлено от имени нескольких комментаторов, например, фирмы или комитета. Для целей настоящего приложения термин «комментатор» относится к более чем одному лицу, связанному с конкретным письмом с комментариями. Рабочая группа по Стандарту актуарной практики № 24 и Комитет по страхованию жизни Совета по актуарным стандартам (ASB) тщательно рассмотрели все полученные комментарии, а ASB рассмотрел (и изменил там, где это было уместно) изменения, предложенные рабочей группой и комитетом.

Ниже изложены значимые вопросы и проблемы, содержащиеся в письмах с комментариями, и ответы на них. Незначительные изменения формулировок или пунктуации, которые были предложены, но не являлись значимыми, в приложении не отражены, хотя они могли быть приняты.

Термин «рецензенты» (reviewers) в приложении 2 включает Рабочую группу по Стандарту актуарной практики № 24, Комитет ASB по страхованию жизни и ASB. Номера и заголовки разделов, используемые в приложении 2, относятся к таковым в третьем проекте для обсуждения, которые затем сопоставляются с перекрёстными ссылками с таковыми в настоящем окончательном стандарте.

РАЗДЕЛ 1. НАЗНАЧЕНИЕ, СФЕРА ПРИМЕНЕНИЯ, ПЕРЕКРЁСТНЫЕ ССЫЛКИ И ДАТА ВСТУПЛЕНИЯ В СИЛУ

Пункт 1.2, Сфера применения

Комментарий: Один комментатор предложил добавить «страхования жизни» перед словом «иллюстрации» в предложении, ссылающемся на Стандарт актуарной практики № 2.

Ответ: Рецензенты не согласны и не внесли изменений.

РАЗДЕЛ 2. ОПРЕДЕЛЕНИЯ

Пункт 2.2, Применимое актуарное руководство (применимое АР)

Комментарий: Один комментатор предложил изменить ссылку на AG 49 и AG 49-A.

Ответ: Рецензенты изменили формулировку.

Пункт 2.9, Негарантированный элемент

Комментарий: Один комментатор предложил, чтобы каждый негарантированный элемент был явно определён и показан в иллюстрации с указанием его влияния на стоимостное значение полиса.

Ответ: Рецензенты не согласны и не внесли изменений.

Предлагаемые новые определения

Комментарий: Один комментатор предложил добавить определение «гипотетический индексный счёт».

Ответ: Рецензенты отмечают, что данное понятие описано в AG 49 и AG 49-A, и не внесли изменений.

Комментарий: Один комментатор предложил добавить определение «затраты на хеджирование».

Ответ: Рецензенты не согласны и не внесли изменений.

РАЗДЕЛ 3. АНАЛИЗ ВОПРОСОВ И РЕКОМЕНДУЕМЫЕ ПРАКТИКИ

Пункт 3.2.3, Затраты на хеджирование

Комментарий: Один комментатор отметил, что в формулировке следует чётко указать, состоит ли намерение в том, чтобы сосредоточиться только на индексных продуктах.

Ответ: Рецензенты полагают, что формулировка ясна, и не внесли изменений.

Комментарий: Один комментатор предложил перенести руководящие указания, применимые только к индексным продуктам, в новый раздел под названием «Соображения для индексных продуктов».

Ответ: Рецензенты не согласны и не внесли изменений.

Пункт 3.3, Гипотетические счета

Комментарий: Один комментатор предложил добавить слово «индексные» в заголовок.

Ответ: Рецензенты полагают, что формулировка ясна, и не внесли изменений.